市場表現一周回顧
本周(3月4日至3月8日)市場表現如下:
美股市場:截至美東時間3月8日,標普500指數收5,123.69點,累計跌0.2%;道鐘斯指數收38,722.69點,累計跌0.9%;納斯達克綜合指數收16,085.11點,累計跌1.2%。
港股市場:截至3月8日,恒生指數收16,353.39點,累計跌1.4%;恒生科技指數收3,385.58點,累計跌3%。
A股市場:截至3月8日,上證指數收3,046.02點,累計升0.62%;深證成指收9,369.05點,累計跌0.7%;創業板指數收1,550.37點,累計跌7.9%;滬深300指數收3,544.91點,累計升0.2%。
大宗商品:截至3月8日,WTI原油價格報76.934美元,累計跌3%;布倫特原油價格報81.59美元,累計升1.9%;現貨黃金報2,178.57美元,累計升4.6%。
宏觀觀察
美聯儲主席鮑威爾在國會就半年度貨幣政策作證詞時釋放鴿派信號,表示當前美聯儲在實現通脹與經濟雙重目標方面取得了相當大的進展,通脹壓力已大幅緩解,認為美聯儲離降息所需的信心已經“不遠”,很清楚降息太遲的風險。儘管鮑威爾並未給出預計貨幣政策轉向的確切時間,但表示這一天可能很快就會到來。
美國2月非農就業人口增加27.5萬人,再次高出預期的20萬人;失業率意外上升至3.9%,高出市場預期的3.7%,工資增長也放緩勞動力參與率保持在62.5%的水準。若本周通脹資料確認了下行的趨勢,市場可能進一步強化5月開始首次降息的預期。
中國召開十四屆全國人大二次會議,總量政策延續穩健基調,財政重點在廣義赤字擴張、貨幣政策強調靈活適度。財政政策延續加力,狹義赤字雖未有突破,但廣義赤字明顯擴張,助力中央財政加杠杆。貨幣政策持續適度寬鬆。另外,特別提到“增強資本市場內在穩定性”,表達對資本市場的關注及要求。
新能源車行業
特斯拉中國2月銷量下跌,中國2月批發銷量60,365輛,同比-19%,創下2022年12月以來最低。
Rivian發佈三款新車R2 SUV、R3、R3X,藉此擴大客戶群。同時宣佈暫停新工廠建設,預計節省25億美元。
硬體/半導體行業
路透社消息,AMD試圖獲得美國商務部的批准向中國出售AI晶片。報導援引知情人士的話稱,該晶片的性能低於 AMD 在中國境外銷售的晶片,其設計目的是為了滿足美國的出口限制。
博通(AVGO.US)發佈財報, 4Q財報整體穩健,維持全年營收500億美元的營收指引不變(盤後跌3%的主要原因,市場預期調高)。傳統業務表現一般,公司上調全年AI營收預期(從上季度的80億上調到100億(占總營收20%)。
軟體/互聯網
Meta打算通過單一AI模型服務所有APP生態,比如在Reels中看到感興趣的內容,然後返回Feed,Meta可以展示更多類似的內容。並且新AI模型的算力將從傳統晶片切換到GPU,從而有助於提高產品的整體性能。新AI模型使Reels觀看時間增加8%-10%。
Instagram複製TikTok短視頻的舉措奏效,在“用戶爭奪戰”中佔據上風。據Sensor Tower,Instagram下載量在23年同比+20%,達7.68億次,成為全球下載量最多的應用程式。而TikTok同比+4%,至7.33億次。Instagram的月活躍用戶達14.7億,23年4季度增加了1300萬。而TikTok的月活躍用戶達11.2億,23年4季度減少了1200萬。
資料來源:中國人民銀行,美聯儲,財聯社,Gartner,Sensor Tower,公司公告